odpowiedzią na to są książki zamówień i stawki ustalane przez rynek. krzywe wykorzystania są dziwne z wielu powodów, w tym… 1) wycena ryzyka jest związana tylko z kapitałem, na przykład, kończysz z oprocentowaniem pożyczki USDC, które jest takie samo dla zabezpieczenia SOL i USDT. w tym przypadku bezpieczniejsze zabezpieczenie subsydiuje bardziej ryzykowne zabezpieczenie. 2) zerowa przewidywalność w przypadku stawek opartych na wykorzystaniu oznacza, że niemożliwe jest zbudowanie produktów strukturalnych o stałej stopie, które stanowią podstawę największych rynków tradfi. 3) bezczynna płynność oznacza strukturalne niedopasowanie stawki, gdzie pożyczkodawcy zawsze zarabiają mniej niż pożyczkobiorcy płacą. w każdym razie. defi pożyczki/pożyczki zasługują na rynek, w którym ryzyko może być wyceniane na każdym parametrze pożyczki (LTV, zabezpieczenie, kapitał itp.)