Trendaavat aiheet
#
Bonk Eco continues to show strength amid $USELESS rally
#
Pump.fun to raise $1B token sale, traders speculating on airdrop
#
Boop.Fun leading the way with a new launchpad on Solana.
bubble boi
Brändilähettiläs @thru_xyz. Valtuutettu @UntoLabs.
Tämä on ihan helvetin valtavaa.
Japani nostaa korkoja neljän vuoden jälkeen, kun talous on ollut kuumana. Tänä aikana Nikkei saavutti kaikkien aikojen ennätyksen, ensimmäistä kertaa sitten vuoden 1989...
Samaan aikaan Japanin keskuspankki vetäytyy korkokäyrän hallintaohjelmastaan ja rahapoliittisesta tuesta (QE). Kaikki tämä tapahtuu samaan aikaan, kun Yhdysvaltojen odotetaan laskevan korkoja, mikä tarkoittaa, että jenin vahvistuminen dollariin nähden. Tiukemmat rahoituskustannukset + vahvemmat jenit iskevät kovasti japanilaisiin viejiin!
Kuka saa eniten iskuja? Tavarakauppatalot. He kaikki ovat 3–4-kertaistaneet markkina-arvonsa viimeisen viiden vuoden aikana, kun koko maailma nosti hitaasti korkoja covidin jälkeen, Japani piti pintansa lujina, mikä johti jenin heikkenemiseen, mikä antoi tavarataloille etulyöntiaseman viennissä samalla kun keräsi vahvoja dollareita (joilla kaikki hyödykkeet käydään kauppaa).
Pitkälle mentäessä tavarakauppatalot olivat viisi vuotta sitten yksi parhaista makrokaupoista kautta aikojen, eikä George Soros, ei Druckenmiller, vaan hiton Warren Buffet, joka otti valtavan osuuden kaikista niistä vuonna 2020. Näyttää siltä, että käsikirjoitus on nyt kääntynyt... Odotan, että Berkshire alkaa myydä asemaansa.
Siksi....
BUBBLE CAPITAL ON ALOITTANUT SHORTTEJA KAIKISSA JAPANILAISISSA RAAKA-AINEKAUPPATALOISSA.
ARIGATO OHIOMASSSS 🇯🇵💴🗾👺🍜🍡🍘🥟🈵🍙
7.1. klo 15.55
BREAKING: Japanin 30-vuotiaan valtionlainojen tuotto nousee uuteen ennätyskorkeaan, 3,52 prosenttiin.
Missä vaiheessa jokin menee rikki?
35
Universumin kohtalo lankeaa Samsung & SK Hynix -muistitehtaiden harteilla.
6.1. klo 13.00
Mietteitä NVIDIA Rubinista ja AMD MI455X:stä
Sukelletaanpa vertailuun Nvidian Rubinin ja AMD:n MI455X:n välillä, jotka molemmat esiteltiin tänään.
Alkaen Rubinista, se käyttää 8-pinoista HBM4-konfiguraatiota. Sen muistikaistanleveys on 22TB/s, hyödyntäen muistia noin 10,7 Gbps per pinin Fmaxilla.
Toisaalta MI455X valitsee 12-pinoisen HBM4-järjestelmän. Se tarjoaa kuitenkin 19,6 TB/s kaistanleveyden, käyttäen muistia, jonka fmax per pinni on noin 6,4 Gbps.
Kun ottaa huomioon, että nykyinen JEDEC-standardi HBM4:lle on 8Gbps, ero on selvä: Rubin käyttää huippuluokkaa, huippuluokan HBM4:ää, kun taas MI455X näyttää nojaavan HBM4:ään, joka jää alle standardimäärityksen.
Tämä korostaa selkeää eroa yritysstrategiassa: Huippukomponenttien käyttö vs. raakavoiman käyttö.
AMD on todennäköisesti ottanut tämän lähestymistavan, koska huippunopeuden HBM4-äänenvoimakkuuden varmistaminen on heille haastavaa. Tähän strategiaan liittyy kuitenkin kaksi merkittävää riskiä.
Ensinnäkin kustannus- ja tuottovaikutukset. Useampien HBM-pinojen asentaminen vaatii suuremman välitysalueen, mikä nostaa suoraan yksikkökustannuksia. Lisäksi suurempi pinta-ala vähentää väistämättä 2,5D-pakkauskokoonpanon tuottoa. Toisin sanoen, strategia käyttää enemmän yksiköitä matalamman tason HBM4:ää voi paradoksaalisesti osoittautua kalliimmaksi kuin Nvidian strategia käyttää vähemmän yksiköitä korkean tason HBM4:ää.
Toiseksi, vaikutus muistipulan aikana. Tämä lähestymistapa pahentaa toimitusketjun pullonkauloja. 12-pininen kokoonpano kuluttaa 50 % enemmän HBM-piiriä/pinoja per GPU verrattuna 8-pinoiseen suunnitteluun. Mitä tiukempi HBM4-toimitus on globaali, sitä enemmän AMD:n toimitusmäärä rajoittuu muistin saatavuuden vuoksi.
Tietenkin, varhaisessa vaiheessa, kun korkean tason HBM4:n tuotto on alhainen, tämä ei ole merkittävä ongelma – alhainen saanto yläluokan osissa johtaa luonnollisesti runsaaseen alemman säiliön määrään.
Mutta mitä tapahtuu, kun tuoton oppimiskäyrä paranee? Kun korkean tason HBM4:n tuotot kasvavat, toimittajilla on enemmän kannustimia kohdistaa wafereita Nvidialle suunnattuihin korkeakatteisiin siruihin. Tämä tekee AMD:lle yhä vaikeammaksi hankkia suuria määriä matalan suorituskyvyn HBM4:ää edulliseen hintaan. Lisäksi, kun Samsung menestyy hyvin HBM4-markkinoilla, AMD ei enää pysty saamaan varastoa "alennushinnoilla" kuten HBM3E-syklissä.
Lopulta AMD kohtaa sirutasolla luonnostaan edullisemman kustannusrakenteen verrattuna Nvidian Rubiniin.
12
Jos teet kuten kaikki muutkin, saat sen, mitä kaikilla on. Viimeinen yrittäjäsukupolvi nousi miljardööreiksi panostamalla kaiken tekoälyyn ennen vuotta 2020, seuraava sukupolvi todennäköisesti panostaa myös johonkin kapeaan, tylsään tai epäseksikkään.
Arvaukseni seuraavista kentistä, jotka puhkeavat:
-bioteknologia, erityisesti kaikki, mikä on kuluttajille suunnattu hyvinvoinnin ja henkilökohtaisen terveyden osalta
-teho, kriittinen kaikessa muussa. Koko verkko täytyy miettiä uudelleen sähkökuorman muutoksen vuoksi
-Semis, jo tavallaan tapahtuu, mutta seuraavaksi arvokkain yritys maailmassa on se, joka keksii uudenlaisen muistin tai tekee sirujen valmistuksesta halvempaa/nopeampaa.
11
Johtavat
Rankkaus
Suosikit