Jeg publiserte nettopp min mest komplekse indikator på @kiyotaka_ai. Denne indikatoren tar sikte på å gi deg en omfattende oversikt over markedsposisjonering og sentiment og er konstruert av flere derivatindikatorer. Jeg fant ut at det kunne være nyttig å sette sammen en kort tråd med alle komponentene slik at du har en bedre forståelse av hvordan det fungerer. Hver av disse komponentene konverteres deretter til en z-poengsum over et vindu på 30 linjer for å produsere et aggregert sentimentmål.

Åpen interesse Åpen interesse kvantifiserer det totale antallet utestående kontrakter innenfor et gitt marked, og representerer posisjoner som ennå ikke er stengt. Beregningen for åpen interesse er: Åpen rente = (netto åpne lange posisjoner + netto åpne korte posisjoner) / 2 I hovedsak gir åpen interesse innsikt i retningsbestemt markedsposisjonering. For Bitcoin (og krypto generelt) er vi sterkt skjev langside; derfor er åpen renteøkning oftest knyttet til nye longs som kommer inn i markedet, mens de store OI-flushene har en tendens til å skje på nedsiden når disse longs blir likvidert.

Finansieringssatser Finansieringsrenter er en unik mekanisme i kryptovaluta som oppmuntrer tradere til å åpne både lange og korte posisjoner. Dette bidrar til å holde verdien av en evigvarende byttekontrakt på linje med spotmarkedsprisen. - Positiv finansiering: Hvis den evigvarende bytteavtalen handles over spotprisen, er finansieringsrenten positiv. I dette scenariet betaler tradere med lange posisjoner et gebyr til de med korte posisjoner. - Negativ finansiering: Omvendt, hvis evigvarende bytteavtalen handles under spotprisen, er finansieringsrenten negativ. Her betaler tradere med korte posisjoner et gebyr til de med lange posisjoner. Selv om positiv eller negativ finansiering ikke automatisk signaliserer gjennomsnittlig tilbakevending, har relative ekstremer vist seg å signalisere vendepunkter tidligere.

Risikoreversering Skjevhet Risikoreverseringsskjevhet beregnes ved å trekke den implisitte volatiliteten til en put fra den implisitte volatiliteten til en call med samme delta, i dette tilfellet 25-delta på 1 1-måneders løpetid. 25 delta representerer midtpunktet av volatilitetsskjevheten, som ligger mellom at-the-money (50 delta) og langt ut-av-pengene (0 delta) opsjoner, og gir innsikt i etterspørselen etter vinger.

Begrepets struktur Begrepsstrukturkomponenten måler den relative posisjoneringen mellom kortsiktig og langsiktig implisitt volatilitet. Den sammenligner z-scorene for 1-ukers og 3-måneders implisitt volatilitet, og viser hvordan kortsiktig opsjonsprising avviker fra lengre datert volatilitet. En positiv avlesning indikerer at kortsiktig volatilitet er forhøyet i forhold til langsiktig (contango), mens en negativ avlesning antyder det motsatte (backwardation) btw, jeg brukte @backquant termstrukturindikator i Kiyotaka for logikken, sørg for å sjekke noen av tingene hans, da det er veldig bra.

Slik bruker du indikatoren Indikatoren samler flere viktige markedsberegninger i ett enkelt sammensatt signal. Når verdien er over null, gjenspeiler den vanligvis forhold som: Økt åpen interesse Høyere finansiering Samtale-dominerende skjevhet Contango i terminstruktur Når verdien er under null, indikerer den vanligvis: Lavere åpen interesse Lavere finansieringsrater Put-dominerende skjevhet Baklengs i terminstruktur Hver komponent bidrar likt til poengsummen, så ikke alle faktorer trenger å justeres samtidig. Avlesninger under -2 sammenfaller ofte med perioder med markedsstress, mens avlesninger over 2 antyder økende optimisme, og de over 5 kan signalisere ekstrem eufori.

Uansett, det er litt det, jeg kommer sannsynligvis til å legge ut mer av dette i fremtiden, så jeg ønsket å legge inn en tråd om hva det faktisk betyr slik at jeg kan referere til det. Som jeg nevnte, er indikatoren tilgjengelig gratis på @kiyotaka_ai under fellesskapsfanen, slik at du kan gå videre og bruke den selv. Det vil bare fungere på BTC. Jeg vil gjøre ETH og generelle altcoin-versjoner snart.